AI投資熱 十大權值股洗牌 傳產全掰

　AI投資熱潮，資金追逐AI伺服器相關供應鏈，台股版圖劇烈變化，傳產股的台塑化與南亞從前十大權值股中退位，資本市場比重出現歪斜情況，不過分析師認為，傳產股、尤其是台塑四寶將進行補漲。

　統計20日台股前十大權值股為台積電、鴻海、聯發科、廣達、富邦金、中華電、國泰金、台達電、日月光投控、中信金等。

　對照去年此時，台股前十大權值股為台積電、鴻海、聯發科、中華電、台達電、富邦金、台塑化、國泰金、聯電、南亞，亦即個股中還有台塑化、南亞二檔大型傳產股，隨著資金板塊轉移快速，今年已由廣達、日月光投控、中信金取代台塑化、南亞及聯電。

　特別是AI伺服器大廠廣達，去年此時是排名第12大權值股，目前躍居第四大，靠著是輝達（Nvidia）執行長黃仁勳欽點廣達是GB200伺服器機櫃首批供應商利多，廣達董事長林百里日前更加碼大報喜訊，喊出「現在是AI爆發期，手中訂單非常龐大，這二年會忙得不得了」。

　對此，康和證券投資總監廖繼弘點出關鍵點是「AI熱潮太暢旺」，聰明的資金追逐獲得市場認同且正當紅的AI供應鏈個股，即使傳產股原地踏步，總市值也會在AI股大漲下被迎頭趕上。

　尤其是塑化產業，今年陸續遭遇大陸產能過剩，及大陸取消ECFA早收清單產品關稅優惠後的衝擊，頻頻遭到外資提款，股價破底走弱，消失在台股前十大權值股名單中，顯示資本市場的殘酷無情。

　第一金投顧董事長陳奕光表示，台股前十大權值股中有七檔電子股，今年來股價漲幅不俗，與美股S&P500指數前十大權值股表現雷同，均是AI相關電子股，此為產業趨勢，資金往AI股靠攏。

　不過陳奕光也強調，台塑四寶等原物料傳產股頻破底之際，將迎來補漲行情，因台塑化、南亞、台化、台塑在近期股東會上釋出下半年優於上半年的好消息，讓台塑四寶的股東吃下定心丸。

（相關新聞見A2、A3）